麦肯锡报告：中国银行业亟待向价值银行转型

□记者 韩业清

11月7日，全球管理咨询公司麦肯锡发布了《中国Top 40家银行价值创造排行榜（2019）——新一代价值银行：精细化、专业化、数字化和敏捷化》，这是麦肯锡连续第四年发布同一主题报告。报告回顾了中国银行业价值创造情况，并就中国银行业如何通过精细化、专业化、数字化和敏捷化向价值银行转型、走高质量发展之路给出了建议。

34家银行RAROC下降

今年，报告继续选取40家代表性银行作为样本。Top 40家银行合计实现经济利润约5225亿元；平均资本回报率为16.3%，较2017年的17.0%下降0.7个百分点，连续第三年下降。其中，27家银行经济利润为正值，13家银行未创造经济利润；6家银行RAROC（风险调整资本回报率）上升，34家银行RAROC下降，大部分银行的RAROC延续下降趋势。

报告显示，2018年，五大行及邮储银行、全国股份制银行、主要城商行和主要农商行的RAROC分别为18.4%、13.6%、12.0%和16.9%，分别较上年下降0.5、0.7、1.7和0.3个百分点。四类银行中，股份制银行和主要城商行面临的竞争压力最大，经济利润创造压力最大。股份制银行资本消耗较高，城商行处理不良资产压力较重，同时两者均面临较大的息差收窄压力，拖累其资本回报率的实现。

调整贷款结构匹配行业发展

五大行及邮储银行和主要城商行的净利息收益率均略升，股份制银行降幅趋缓。除五大行及邮储银行外，2018年其他类型银行的单位资产非利息收入率同比上升，全国性股份制银行的非利息收入率仍然最佳，达到1.10%，而五大行及邮储银行、主要城商行及主要农商行的单位资产非利息收入率分别为0.66%、0.56%及0.74%。

在四类银行中，仅五大行及邮储银行营业费用率下降，其余三类银行的单位资产营业成本率均有不同程度上升。2018年，五大行及邮储、全国性股份制银行、主要城商行及主要农商行的营业费用率分别为0.93%、0.87%、0.63%及0.79%。

报告还显示，各类银行资产减值均大幅提升，股份制银行“关注+不良”贷款率仍然最高，加强贷后预警和不良资产处置能力仍刻不容缓。部分银行已开始重视轻资本管理，但多数银行依然停留在重资本模式，银行需结合资本收益进一步进行主动资本配置。

基于当前对公业务的形势和发展趋势，麦肯锡建议银行实施贷款“行业专业化”策略，适时调整贷款结构，匹配行业发展趋势的同时考虑景气循环。

提出八大核心战略

针对五大核心业务，麦肯锡提出了具体建议。零售贷款净利差高、手续费高、风险成本低及资本占用低，银行要加大零售投入，向零售转型势在必行；公司银行业务做好“行业专业化”及客户的深度综合经营，通过专业化策略及客户深耕进一步了解企业需求，共创双赢局面；聚焦区域风险，加强区域性风险管控；不良贷款率具有强区域性，应根据地区特性进行特色化经营；实施风险定价与定期检视；针对不同行业特点，制定创新发展策略。

“银行业多年来以规模增长为主，重资本模式尚未得到根本改观，落实轻资本发展仍然任重道远。同时，银行业现有管理模式仍较为粗放，在应对潜在金融风险及业务转型时相应管理及执行能力不足。加上金融科技公司凭借技术和生态圈优势，对银行获客渠道、业务拓展和利润增长造成较大压力。这些因素给银行经营带来新挑战，银行业亟待向价值银行转型，实现高质量发展。”麦肯锡全球资深董事合伙人、中国区金融机构咨询业务负责人曲向军说。

为成功向新一代价值银行转型，实现精细化、专业化、数字化和敏捷化，麦肯锡提出八大核心战略：跨越式发展大零售；专业化、特色化推进公司业务；推动金融市场转型；打造开放协同生态圈；提升风险竞争力；推动敏捷组织转型；规模化大数据应用；双速IT，拥抱金融科技。